Матрица эффективности производства и финансовой деятельности.
статья на тему

Матрица эффективности производства и финансовой деятельности.

Эффективность производства - соотношение между полученными результатами производства - продукцией и услугами, с одной стороны, и затратами труда и средств производства - с другой.

        Риск – это деятельность, связанная с преодолением неопределенности в ситуации неизбежного выбора, в процессе которой имеется возможность количественно и качественно оценить вероятность достижения предполагаемого результата, неудачи и отклонения от цели.

        Управление риском (или риск-менеджмент) и его оценка определяют пути и возможности обеспечения устойчивости предприятия, его способности противостоять неблагоприятным ситуациям.

        Организация грамотного риск-менеджмента на предприятии является достаточно сложным делом, требующим значительных затрат  материальных и человеческих ресурсов.

        Проблема управления рисками существует в любом секторе экономики – от сельского хозяйства и промышленности до торговли и финансов, что и объясняет ее постоянную актуальность.

        Поскольку все отрасли экономики связаны в единый механизм благодаря финансовой сфере, именно финансовым рискам следует уделять наибольшее влияние.

        Общей проблемой подавляющего большинства предприятий является низкая конкурентоспособность их продукции и отсутствие рычагов управления финансовым состоянием.

        В связи с этим и рядом других проблем актуальным становится изучение финансового состояния предприятий и механизмов управления им, а также оценка тесно связана с изучением финансовых рисков.

Был предложен матричный метод анализа для количественной оценки финансовых рисков и соответственно финансового состояния.

С этой целью на основе логического анализа  отобраны 11 абсолютных показателей характеризующих финансовое состояние и выступающих одновременно как результаты и как факторы. На основе экспертного опроса они проранжированы в порядке убывания значимости. В итоге получена матрица, внутри которой образовалось новых 55 прямых и обратных локальных частных показателей в комплексе характеризующих эффективность финансовой деятельности предприятия и величину финансовых рисков.

Матрица устроена таким образом (таблица 1), что под диагональю расположены те коэффициенты, которые должны увеличиваться, а над диагональю наоборот уменьшаться.

Обобщающей оценкой финансовых рисков и финансового состояния служит интегральный показатель, который рассчитывается путем деления суммы индексов изменения прямых локальных показателей на количество этих локальных показателей.

Если интегральный показатель больше 1, то это говорит об эффективности финансовой деятельности предприятия и низких финансовых рисках.

Матрица эффективности производства и финансовой деятельности. *          Таблица 1.

* Условные обозначения:

ПР – прибыль;

РП – реализованная продукция;

СОС – собственные оборотные средства;

МЗ – материальные запасы;

СК – собственный капитал;

П – пассив;

ЗК – заемный капитал;

ВНА – внеоборотные активы;

ОБА – оборотные активы;

ТА – текущие активы;

ТО – текущие обязательства.

Наряду с матричным методом рассмотрены дополнительные методы и приемы, уточняющие оценку финансовых рисков.

С этой целью на основе проведения экспертного опроса из 30 рассчитанных коэффициентов были отобраны и проранжированны 10 наиболее значимых коэффициентов, на основе чего проведена интегральная бальная оценка по принципу: чем больше полученное значение коэффициента отклонялось от норматива, тем меньше балл по оценке финансовых рисков. Предприятие, набравшее наименьшее количество баллов характеризуется как предприятие с большими финансовыми рисками и критическим финансовым состоянием.

Как показали результаты анализа, этот метод более точно и детально позволил охарактеризовать финансовое состояние предприятий и величину финансовых рисков. Этот метод позволяет устанавливать количественную взаимосвязь между финансовым состоянием и финансовыми результатами и на основе финансовых рисков управлять финансовыми показателями.

По результатам исследования разрабатывается комплекс мер по принятию решений по улучшению финансового состояния на основе минимизации финансовых рисков.

Приложение 1.

Анкета, используемая при матричном методе расчета финансовых рисков.

Уважаемый эксперт, укажите по степени убывания значимости при оценке финансовых рисков следующие 11 абсолютных показателей.

(1- наиболее значимый показатель, 2- менее значимый и т.д.).

Должность

Дата заполнения

Приложение 2.

        Анкета, используемая при методе интегральной бальной оценки.

Уважаемый эксперт, укажите наиболее значимые коэффициенты (по Вашему мнению) при оценке финансовых рисков на  предприятиях.

 Наиболее значимый коэффициент – 1 место (ранг), менее значимый – 2 и т.д.

Должность

Дата заполнения        

Список используемой литературы.

1. Н.А. Козакова. Финансовая среда предпринимательства и предпринимательские риски. Учебное пособие. ИНФРА-М, 2011г.
2. И.В. Липсиц; В.В. Косов. Инвестиционный анализ. Подготовка и оценка инвестиций в реальные активы. Учебник. . ИНФРА-М, 2011г.
3. Т.Ю. Серебрякова. Риски организации и внутренний экономический контроль. Учебник. ИНФРА-М, 2010г.
4. Г.А. Тактаров, Е.М. Григорьева. Финансовая среда предпринимательства и предпринимательские риски. Учебное пособие. Кнорус, 2010 г.
5. А.Д. Шеремет. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Учебник. ИНФРА-М, 2009г.
6. Е.М. Четыркин. Финансовые риски. Научно-практическое пособие. Дело АНХ, 2008 г.